Colpo carioca per Enel, battuta Iberdrola con maxi-offerta da 1,75 miliardi per Eletropaulo

Enel mette sul piatto un maxi assegno da circa 1,75 miliardi di euro per battere la concerrenza di Iberdrola e aggiudicarsi la brasiliana Eletropaulo. La controllata brasiliana Enel Sudeste ha infatti offerto il prezzo più alto nell’ambito dell’offerta pubblica volontaria (Opa) per Eletropaulo a 45,22 reais brasiliani per azione, migliorando notevolmente i termini dell’offerta per l’acquisto dell’intero capitale sociale di Eletropaulo Metropolitana Eletricidade de São Paulo, lanciata lo scorso 17 aprile, che era di 32,2 reais. Si tratta del prezzo più alto tra quelli presentati nel processo di offerta concorrente in corso per Eletropaulo. L’altra pretendente Neoenergia (controllata da Iberdrola) ha offerto 39,53 reais per azione.

Ieri il titolo Eletropaulo trattava a 35 reais in attesa dell’arrivo delle offerte finali da parte dei due contendenti. Oggi reazione debole per il titolo Enel (-0,6%) con il mercato che probabilmente non si aspettava un esborso così elevato. 

Il 4 giugno i soci di Eletropaulo si esprimeranno se aderire o meno all’offerta. Infatti in base alla procedura stabilita dalla Consob brasiliana, solo l’offerta migliore sarà registrata nell’asta che si terrà il 4 giugno senza possibilità di rilancio.

L’offerta rimane condizionata, tra le altre cose, all’acquisizione di un numero totale di azioni rappresentative di oltre il 50% del capitale sociale di Eletropaulo.

Complessivamente esborso supererà i 2 miliardi

Secondo i termini dell’Offerta così migliorata e qualora quest’ultima raggiunga il 100% delle adesioni, l’investimento complessivo atteso ammonta quindi fino a un massimo di circa 7.567 milioni di reais brasiliani, pari a circa 1.757 milioni di euro al cambio corrente. Tale importo si aggiunge all’impegno di sottoscrivere un successivo aumento di capitale di Eletropaulo di almeno 1,5 miliardi di reais brasiliani, pari a circa 350 milioni di euro al cambio corrente.

Enel diventa primo operatore in Brasile

L’acquisizione di Eletropaulo accrescerebbe la base clienti di Enel in Brasile di ulteriori 7 milioni
di clienti, raggiungendo così 17 milioni, e renderebbe Enel il primo operatore nel Paese, accelerando la traiettoria di crescita nelle più grandi aree metropolitane del mondo.