Goldman Sachs lancia due nuove emissioni a tasso fisso callable in euro e dollari statunitensi

Goldman Sachs ha annunciato il lancio sul mercato italiano di due nuove emissioni obbligazionarie a tasso fisso callable, denominate rispettivamente in euro e in dollari statunitensi, con durata massima quindicennale e cedole pagate semestralmente. Le nuove Obbligazioni Goldman Sachs Tasso Fisso Callable 4,50% in Euro a 15 anni (ISIN: XS3315491186) offrono agli investitori una cedola fissa lorda pari al 4,50% annuo, con pagamento semestrale, e prevedono il rimborso integrale del Valore Nominale a scadenza, salvo il rischio di credito dell’Emittente e del Garante. L’emissione ha un ammontare massimo di 80 milioni di euro e l’investimento minimo è fissato a 100 euro.

Parallelamente, le nuove Obbligazioni Goldman Sachs Tasso Fisso Callable 5,80% in Dollari Statunitensi a 15 anni (ISIN: XS3315495765) prevedono una cedola fissa lorda pari al 5,80% annuo, con pagamento semestrale, ed il rimborso integrale del Valore Nominale a scadenza, salvo il rischio di credito dell’Emittente e del Garante. L’emissione ha un ammontare massimo di 80 milioni di dollari e l’investimento minimo è pari a 100 dollari.

Per entrambe le emissioni è prevista semestralmente, a partire dal secondo semestre fino al penultimo, la facoltà per l’Emittente di rimborsare anticipatamente le Obbligazioni al 100% del Valore Nominale. In tal caso la durata delle Obbligazioni risulterebbe inferiore a 15 anni, con conseguente diminuzione dei proventi complessivi dell’investimento. L’Emittente, a sua discrezione, potrebbe rimborsare anticipatamente le Obbligazioni, ad esempio, quando il proprio costo di rifinanziamento risulti più basso rispetto al tasso di interesse corrisposto dalle Obbligazioni. In tali circostanze, gli investitori sono esposti al rischio di reinvestimento dell’importo ricevuto a titolo di rimborso dall’Emittente ad un tasso di interesse effettivo di mercato inferiore a quello delle Obbligazioni rimborsate.

Le obbligazioni sono emesse da Goldman Sachs Finance Corp International Ltd e garantite da The Goldman Sachs Group, Inc., che presenta un rating pari ad A2 (Moody’s), BBB+ (S&P) e A (Fitch). Le emissioni sono quotate sul Mercato Telematico delle Obbligazioni (MOT) di Borsa Italiana, segmento EuroMOT, e sono state emesse il 26 marzo 2026, mentre la data di scadenza massima è fissata al 26 marzo 2041. Come per ogni strumento obbligazionario, l’investimento comporta il rischio di credito dell’Emittente e del Garante. Inoltre, il prezzo delle obbligazioni può variare nel tempo in funzione dei tassi di interesse, del merito creditizio e delle condizioni di liquidità del mercato. Nel caso dell’emissione denominata in dollari statunitensi, gli investitori con valuta di riferimento in euro sono esposti anche al rischio di cambio.