Con i recenti cali del mercato azionario / obbligazionario mi sta venendo voglia di costruire, come ho già fatto, un ptf rendita.
Ci sono due aspetti negativi da considerare. Difficilmente un portafoglio cosi composto, potrà stare dietro al rendimento di un semplice etf world hedgiato (con quanto costa il dollaro, non ci penso al cambio aperto)
Con il rialzo dei tassi alle porte, ma incerto, gli etf obbligazionari che danno delle buone cedole potrebbero perdere altri punti!
Comunque butto giù i prodottini e poi vediamo. Purtroppo con il dollaro caro andare a prendere un prodotto hedgiato ha dei costi aggiuntivi! Che possiamo stimare al momento in 1,5% annui!
EMBE (obbl emergenti) rende il 5,5% lordo, considerando i costi di hedging siamo al 3-3,5% netto
STHE (corporate high yield) rende il 4% lordo, considerando i costi di hedging e la tassazione saremo al 1,5-2 netto
IHYG (high yield europa) rende il 3,3% lordo, non ha hedging, rende il 2,4 netto
XAT1 (bond bancari convertibili) rende il 4,6% lordo, costi hedging mi diventa difficile calcolare il netto sarà 2,5
Per azionario possiamo mettere
EUDV dividendi aristo europei rendimento lordo 3,3% netto 2,4%
EXSA (ishares 600 ) sarebbe l'equivalente del es500 in pratica...rendimento lordo 2,4% 1,8% rendimento netto
Se proprio vogliamo mettere qualcosa di america ci sarebbe USDV ma è sui massimi, lo paghiamo carissimo e i dividendi scontano tassazione penalizzante.
alla fine con 6/7 etf destinando la quota obbligazionaria più importante a EMBE e facendo un facendo 40/50% di azionario possiamo generare una rendita del 2,5%-3% netto