Leonardo 08.01.2026 € 2,375% XS2199716304

[virussingolo]

Titolo: 10:45 Leonardo: lancia bond senior non garantito da 500 mln (fonti)

Testo:
MILANO (MF-DJ)--Un consorzio composto da Banca Imi, Bnp Paribas, Credit
Agricole Cib, Hsbc, Societe Generale e UniCredit sta collocando per conto
di Leonardo un bond senior, non garantito, da 500 milioni con maturita' 8
gennaio 2026 (5 anni e mezzo) e regolamento previsto l'8 luglio.

E' quanto spiegano fonti aggiungendo che le indicazioni di prezzo
iniziali questa mattina erano nell'area di circa 330 punti base sopra al
Midswap. E' prevista una cedola fissa annuale. L'obbligazione sara'
quotata sul mercato lussemburghese.
cce

(fine)

MF-DJ NEWS
0110:44 lug 2020

 

[zia]

€€€ NEW € CORP DEAL – LEONARDO EUR 500m no-grow 5.5yr - IPTs MS+330bps area €€€

Issuer: Leonardo S.p.A. [Ticker LDOIM, Country: IT]
Issuer Rating: Ba1(Stable)/BB+(Stable)/BBB-(Negative) (M/S/F)
LEI: 529900X4EEX1U9LN3U39
Expected Issue Rating: Ba1/BB+/BBB- (M/S/F)
Format: Senior Unsecured Notes, Reg S, Bearer, New Global Note
(TEFRA D rules apply, no communications with or into the US)
Size: €500m no-grow
Settlement: 8 July 2020 (T+5)
Maturity: 8 January 2026 (5.5 years)
IPTs: *** MS+330bps area ***
Coupon: Fixed, Annual, Act/Act, Short First
Listing / Docs: Luxembourg Listing / EMTN Programme dated 12 May 2020 and Supplemented on 29
June 2020
Call options: 3m Par Call / Clean-Up Call (80%)/ MWC
Governing Law: English Law
UoP: General corporate purposes, including refinancing of existing debt
Denoms: €100k x €1k
Joint Bookrunners: Banca IMI,BNP Paribas,Credit Agricole CIB,HSBC,Societe Generale, UniCredit (B&D)
Other Bookrunners: Banca Akros, NatWest Markets, UBI Banca
Target Market: Manufacturer target market (MIFID II product governance) is eligible
counterparties and professional clients only (all distribution channels). No
PRIIPs key information document (KID) has been prepared as not available to
retail in EEA or the UK
Timing: Books open, today's business
Advertisement: The Base Prospectus and any supplements are available via
Programme-Leonardo - EUR 4 000 000 000 Euro Medium Term Note Programme - Luxembourg Stock Exchange

Marketing: URL: NetRoadshow (Recommended)OR Visit NetRoadshow and enter the deal entry code: science64 (not case-sensitive)

 

[w0lverin]

2026 sorry

saluti

 

[w0lverin]

Leonardo 5yr books over EUR1.7bn MS + 300.

 

[rivetto]

- Size EUR 500mln
- Spread set at MS+290bps
- Book at guidance > EUR 2bln (pre rec)
- ISIN: XS2199716304
- Unicredit B&D
- Allocs & Pricing to follow

 

[w0lverin]

- Size EUR 500mln
- Spread set at MS+290bps
- Book at guidance > EUR 2bln (pre rec)
- ISIN: XS2199716304
- Unicredit B&D
- Allocs & Pricing to follow

vediamo se becchiamo qualcosa , onestamente anche questa emissione come fca ieri sembra a sconto rispetto ai titoli a mercato

saluti

 

[KlausC]

Rating e scadenza simile alla FCA emessa iera con facciale 3,785%. Meglio quest'ultima a questo punto.

 

[w0lverin]

Rating e scadenza simile alla FCA emessa iera con facciale 3,785%. Meglio quest'ultima a questo punto.

ma se la paragoni alle altre leonardo vedrai che è a sconto .

salyti

 

[Gapak]

Conti da salumiere, direi un upside tra i 2 e i 2.5 punticini...

 

[w0lverin]

 

[laplaz]

vediamo se becchiamo qualcosa , onestamente anche questa emissione come fca ieri sembra a sconto rispetto ai titoli a mercato

saluti

Mi sembra molto interessante. Come mai così gentili ultimamente?

 

[w0lverin]

effetto covid secondo me.

saluti

 

[KlausC]

effetto covid secondo me.

saluti

V0lW per prenotarla con sella devi avere liquidità disponibile, o basta averla se te la assegnano ?

 

[w0lverin]

Basta averla quando te la assegnano , però occhio che a volte capita che assegnino tutto il richiesto , a me è capito e fortunatamente avevo liquidità .

 

[KlausC]

Book comunque chiuso già alla 15:30.

 

[w0lverin]

aspettiamo prezzo e size per fare 2 conti

saluti

 

[Gapak]

Mi sa che c'è da comperarsi un binocolo per vederle

 

[rivetto]

Mi sa che c'è da comperarsi un binocolo per vederle

2.375%.... 98.933..

In Allocation Ho visto riparti al 10%~

Saluti

 

[w0lverin]

Avuto 0

 

[cpandrea]

Scusate Isin?