Snam 1,375% 2027 xs1700721464

  • Ecco la 60° Edizione del settimanale "Le opportunità di Borsa" dedicato ai consulenti finanziari ed esperti di borsa.

    Questa settimana abbiamo assistito a nuovi record assoluti in Europa e a Wall Street. Il tutto, dopo una ottava che ha visto il susseguirsi di riunioni di banche centrali. Lunedì la Bank of Japan (BoJ) ha alzato i tassi per la prima volta dal 2007, mettendo fine all’era del costo del denaro negativo e al controllo della curva dei rendimenti. Mercoledì la Federal Reserve (Fed) ha confermato i tassi nel range 5,25%-5,50%, mentre i “dots”, le proiezioni dei funzionari sul costo del denaro, indicano sempre tre tagli nel corso del 2024. Il Fomc ha anche discusso in merito ad un possibile rallentamento del ritmo di riduzione del portafoglio titoli. Ieri la Bank of England (BoE) ha lasciato i tassi di interesse invariati al 5,25%. Per continuare a leggere visita il link

darkog

Nuovo Utente
Registrato
4/2/11
Messaggi
4.318
Punti reazioni
409
Issuer: SNAM S.p.A. (Ticker: SRGIM, Country: IT)
Rating: Baa1 (neg) / BBB (stab) /BBB+ (stab) (Moody’s/S&P/Fitch)
Format: Senior, Unsecured, RegS Bearer, NGN
Size: €500mn expected
Settlement: 25 October 2017
Maturity: 25 October 2027 (10yr)
Coupon: Fixed (annual, act/act)
IPTs: *** ms+70-75bps ***
Docs: Lux listing / EMTN / 100k+1k / 3m Par Call / English law
Bookrunners: Barclays / BNPP (B&D) / BofAML / ING / Mediobanca / Mizuho / MUFG / SG CIB
UoP:GCP, including the purchase of outstanding bonds
Timing: Books open, today’s business
 
Ultima modifica:
Snam - Nuova emissione di bond destinata a potenziale scambio
10/10/2017 10:33 MKI
Questa mattina il colosso di San Donato Milanese ha avviato una nuova emissione obbligazionaria a tasso fisso, con scadenza 2027, per un ammontare di 500 milioni di euro nell'ambito del Programma Euro Medium Term Notes (EMTN) deliberato dal Consiglio di amministrazione del 6 ottobre 2017. I bond, che sono rivolti a investitori istituzionali e saranno quotati presso la Borsa del Lussemburgo, hanno un'indicazione iniziale di prezzo pari a 70/75 punti base sopra il corrispondente tasso mid swap.
Il collocamento e' diretto, in qualita' di Bookrunners e Joint Lead Managers, da Barclays, BNP Paribas, BofA Merrill Lynch, ING, Mizuho, Mediobanca, MUFG e Socie'te' Ge'ne'rale.
Oggi e' stata anche lanciata da parte di BNP Paribas S.A. un’offerta di acquisto sui seguenti titoli obbligazionari gia' emessi da Snam:
€1,000,000,000 5.000 per cent. Notes due 18 January 2019, delle quali €582.523.000 da rimborsare (XS0806449814)
€500,000,000 1.500 per cent. Notes due 24 April 2019, delle quali €265.309.000 da rimborsare (XS1061410962)
€1,250,000,000 3.500 per cent. Notes due 13 February 2020, delle quali €715.939.000 da rimborsare (XS0853682069)
€500,000,000 3.375 per cent. Notes due 29 January 2021, delle quali €331.941.000 da rimborsare (XS0914294979)
€1,000,000,000 5.250 per cent. Notes due 19 September 2022, delle quali €740.713.000 da rimborsare (XS0829190585)
€750,000,000 1.500 per cent. Notes due 21 April 2023, delle quali €638.185.000 da rimborsare (XS1126183760)
€750,000,000 1.375 per cent. Notes due 19 November 2023, delle quali €592.152.000 da rimborsare (XS1318709497)
€600,000,000 3.250 per cent. Notes due 22 January 2024 delle quali €426.467.000 da rimborsare (XS1019326641)
per un importo obiettivo pari a un massimo complessivo che sara' definito e comunicato da BNP Paribas S.A. secondo i termini e le condizioni contenuti nel Tender Offer Memorandum datato 10 ottobre 2017.
La nuova emissione obbligazionaria potra' essere destinata, in tutto o in parte, a uno scambio con le obbligazioni che BNP Paribas S.A. potra' aver acquistato con la sopracitata offerta di acquisto. Il perfezionamento dell’emissione avviata oggi da Snam – che si concretizzera' attraverso il collocamento delle nuove obbligazioni agli investitori istituzionali – e' tra l’altro condizione, prevista negli accordi intercorsi, affinche' lo scambio possa avere luogo.
L'operazione permette a Snam di proseguire nel percorso di ottimizzazione della struttura del debito e di continuo miglioramento del costo del capitale, in linea con i propri obiettivi.


Homepage | Market Insight
 
PUNTO 2-Snam lancia bond 10 anni e annuncia offerta riacquisto 10/10/2017 13:03 - RSF

(Aggiorna condizioni)
MILANO/LONDRA, 10 ottobre (Reuters) - Snam (SRG.MI) ha lanciato un nuovo bond decennale, annunciando al contempo, tramite Bnp Paribas, l'offerta di riacquisto su otto obbligazioni proprie in circolazione.

Lo riporta una nota della società.

La nuova emissione avrà importo atteso di 500 milioni di euro, con scadenza ottobre 2027.

Secondo quanto riporta il servizio Ifr di Thomson Reuters, attorno all'orario di chiusura dei book (le 12,50 italiane) gli ordiniammontavano a circa 1,75 miliardi.

La guidance di rendimento è ora in area 60 punti base (+/-3 pb) sopra il tasso midswap, dopo una prima indicazione stamane compresa tra 70 e 75 pb. Il pricing è atteso in giornata.

Il collocamento, rivolto aistituzionali, è gestito da Barclays, Bnp Paribas, BofA Merrill Lynch, Ing, Mizuho, Mediobanca, Mufg e SocGen.

Snam ha rating Baa1 (outlook negativo) da Moody's, BBB (stabile) da S&P e BBB+ (stabile) da Fitch.


BUYBACK
L'offerta diriacquisto riguarda i bond di Snam riportati nella seguente tabella, con rispettiva cedola, importo residuo in circolazione e condizioni di riacquisto (rendimento corrispondente, espresso in termini assoluti o di spread su midswap):
bond cedola importo in offerta
circolaz. riacquisto
(mln euro)
gennaio 2019 5,000% 582,5 -0,20%
aprile2019 1,500% 265,3 -0,20%
febbraio 2020 3,500% 715,9 -0,10%
gennaio 2021 3,375% 331,9 0%
settembre 2022 5,250% 740,7 +0 pb
aprile 2023 1,500% 638,2 +0 pb
novembre 2023 1,375% 592,2 +10 pb
gennaio 2024 3,250% 426,5 +10 pb

Come si legge nei documenti dell'offerta, la priorità potrebbe essere data al riacquisto dei titoli aprile 2019, aprile 2023 e novembre2023.

L'importo obiettivo massimo dell'offerta di riacquisto verrà comunicato al termine del periodo di adesione, che va da oggi alle ore 17 di martedì 17 ottobre, salvo proroghe. Il regolamento è fissato in data 20 ottobre.

Il buyback ègestito dalla stessa Bnp Paribas insieme a Banca Imi, Barclays, Citi e SocGen.



Per unapanoramica su mercati e notizie in lingua italiana con quotazioni, grafici e dati, gli abbonati Eikon possono digitare nel Search Box di Eikon "Pagina Italia" o "Panorama Italia"
Sul sito Reuters.com le altre notizie Reuters in italiano.Le top news anche su Reuters Italia (@reuters_italia) on Twitter
 
SNAM MS+57 650M book 1,8 billion
 
ISIN: XS1700721464
Cedola 1.375
prezzo emissione 99.233
Qty min 100k/1k

Stamane messo in cascina fieno a 99,35

Ad maioram.
Saluti
 
ISIN: XS1700721464
Cedola 1.375
prezzo emissione 99.233
Qty min 100k/1k

Stamane messo in cascina fieno a 99,35

Ad maioram.
Saluti

Scusami posso sapere con che banca lavori per fare operazione cosi veloci,per me ci vuole 3 giorni. Grazie.
 
99,39...99,44

Si muove.
 
Scusami posso sapere con che banca lavori per fare operazione cosi veloci,per me ci vuole 3 giorni. Grazie.

Provo a rispondere con quello che penso io (potrebbe essere erronea)

....probabilmente conta il peso che egli ha presso la banca con qui lavora...

... molte possono fare benissimo... specialmente le grandi...

..il problema è avere il peso specifico compatibile all'accreditamento

qui, alcuni, pare non siano proprio comuni mortali
 
Indietro