Telecom Italia SPA - Eur 10YR 3,625% XS1419869885

[rivetto]

€€€ Telecom Italia S.p.A. - NEW EUR 10YR - IPTs high 3s-4.00% €€€ Reg S Bearer

Issuer : Telecom Italia S.p.A. (Ticker TITIM)
Ratings : Ba1/BB+/BBB- (negative/stable/stable)
Format : Senior, unsecured, Reg S Bearer
Size : € Benchmark
Settle : 25 May 2016
Maturity : 25 May 2026 (10yr)
Coupon : Fixed (annual, Act/Act)
IPT : High 3s -4.00%
Joint Books : Barclays, BNP Paribas, CS, and HSBC (B&D)
Other Books : BBVA, BIMI, CACIB, MEDIO, MUFJ, NATIXIS
Docs : EMTN / EUR100k+1k / Lux Listing / English Law

 

[debe2000]

Ecco il motivo del crollo di quelli a mercato, è un tasso fisso a 10 anni?
Grazie Rivetto

 

[rivetto]

Ecco il motivo del crollo di quelli a mercato, è un tasso fisso a 10 anni?
Grazie Rivetto

SI! tasso fisso senior 10Y!

ciao

 

[debe2000]

SI! tasso fisso senior 10Y!

ciao

10/02/22 5,25% 115,53 2,32%
16/01/23 3,25% 103,63 2,65%
18/01/24 3,63% 104,36 2,98%
24/01/33 7,75% 136,01 4,61%
Quanto potrebbero rendere a tuo avviso?

 

[tigredelmercato]

3% uno schifo, 4% ottimo, si son tenuti molto liberi

 

[w0lverin]

speriamo nel 4% ho da sistemare un pò di liquidità
saluti

 

[crosa83]

UPDATE: Telecom Italia sets final yield for euro bmk 10yr
18/05/2016 12:56 RSF
LONDON, May 18 (IFR) - Telecom Italia has set the final yield at 3.625% for a euro benchmark 10-year.

The order book is in excess of €3.75bn (pre-rec).

Books to close at 11:50 UKT.

Telecom Italia started marketing the euro benchmarkdeal at IPTs of high 3% low 4% earlier on Wednesday.

Maturity date is 25 May 2026, settlement is 25 May 2016.

Rated Ba1/BB+/BBB-.

Bookrunners are Barclays, BNPP, Credit Suisse and HSBC. Other bookrunners are BBVA, BIMI, CACIB, Mediobank, MUFJ andNatixis.

laura.benitez@tr.com

 

[debe2000]

Quando avete l'isin lo postate
Grazie

 

[dami87]

taglio 100 k...presumo

 

[rivetto]

10/02/22 5,25% 115,53 2,32%
16/01/23 3,25% 103,63 2,65%
18/01/24 3,63% 104,36 2,98%
24/01/33 7,75% 136,01 4,61%
Quanto potrebbero rendere a tuo avviso?

rendimento 3,625% 1bn

...meglio di quanto mi aspettassi.... presumo ci vedremo assegnare poco...

 

[rivetto]

€€ TELECOM ITALIA 10YR - LAUNCHED €€€
- Deal size set at €1bn
- Final yield set at 3.625%
- Final pre-rec orderbook at €4bn plus

 

[tigredelmercato]

quindi collocato a 99 con facciale 3,5%

 

[rivetto]

quindi collocato a 99 con facciale 3,5%

perché?

nn si sa ...almeno io nn ho ancora l'info...ma presumo 3,625% a 100.... un 3,5/8%
(tre, cinque ottavi per cento) come il 19.01.2024...

 

[tigredelmercato]

ah ok, supponevo arrotondassero al ribasso per avere rend 3,625% e prezzo sotto 100

 

[w0lverin]

cmq ho notato che con le ultime emissioni poi finite sul tlx vedi: fca , ubi sub è stato più conveniente comprare sul secondario che otc mi sa che farò lo stesso anche questa volta
saluti

 

[plum]

TELECOM ITALIA - LANCIA BOND DECENNALE DA 1 MLD

18/05/2016 - 15:40 - ALN

[FLASH] Telecom Italia ha lanciato oggi una nuova obbligazione in euro a 10 anni, per un valore di 1 miliardo. Il bond scadra' il 25 maggio 2026 con un rendimento fissato al 3,625%, dopo la guidance iniziale indicata questa mattina tra high 3% e low 4%. Bookrunner dell' operazione sono Barclays, Bnp Paribas, Credit Suisse, Hsbc, BBva, unitamente a Banca Imi, Credit Agricole Cib, Mediobanca, Mitsubishi Ufj Financial Group e Natixis.



www.marketinsight.it

 

[rivetto]

cmq ho notato che con le ultime emissioni poi finite sul tlx vedi: fca , ubi sub è stato più conveniente comprare sul secondario che otc mi sa che farò lo stesso anche questa volta
saluti

Ultimamente è vero! ...è un controsenso ma è stato così!!

.. partecipare e farsi accreditare in fase di collocamento non è agevole ai più...
.....poi dopo un ora, già in OTC spesso trovi carta a prezzi inferiori al collocamento... quando un attimo prima per vedertele assegnate devi essere a dire poco "raccomandato"...

...sta diventando sempre + difficile... quelli "bravi" fanno sempre meglio di me!

ciao

 

[debe2000]

Ma si Sto arrivando! l'isin?

 

[w0lverin]

Ultimamente è vero! ...è un controsenso ma è stato così!!

.. partecipare e farsi accreditare in fase di collocamento non è agevole ai più...
.....poi dopo un ora, già in OTC spesso trovi carta a prezzi inferiori al collocamento... quando un attimo prima per vedertele assegnate devi essere a dire poco "raccomandato"...

...sta diventando sempre + difficile... quelli "bravi" fanno sempre meglio di me!

ciao

non credo proprio è un periodo che gira così,però nella maggior parte dei casi se si riesce a prendere un titolo otc non appena arriva sul secondario il gai è assicurato e ne abbiamo avuto la conferma nel recente passato con molti titoli da te segnalati
saluti

 

[rivetto]

non credo proprio è un periodo che gira così,però nella maggior parte dei casi se si riesce a prendere un titolo otc non appena arriva sul secondario il gai è assicurato e ne abbiamo avuto la conferma nel recente passato con molti titoli da te segnalati
saluti

cmq il riparto di assegnato per quanto mi riguarda circa 1 su 12