Portafoglio pieno di BTP e obbligazioni bancarie

[Gapak]

Salve a tutti. Il mio primo post. Se sbaglio sezione o modalità me ne scuso con tutti.

In questi giorni i miei vecchi genitori, allarmati dalle notizie su default, etc. mi hanno chiesto di dare una occhiata ai loro investimenti e questa è la situazione che ho trovato (ho messo la percentuale del capitale investito sul totale):

CARIGE 1,75 3/5/12 4,59%
CARIGE TM 10/8/13 15,31%
CARIGE TM 22/11/13 4,59%
INTESA FORZA 5 31/5/14 3,06%
INTESA FORZA 5 31/11/2014 3,06%
CARIGE INDEX 31/10/14 1,53%
INTESA TOP 30 31/5/2015 1,53%
ENEL 3,5% 26/2/16 0,61%
ENEL TV 26/2/16 0,61%
CARIGE TV 10/8/17 3,06%

BOT 5/12 9,18%
CCT 1/3/14 6,12%
CCT EU 15/12/15 6,12%
BTP 1/2/19 18,37%

Azioni Generali 312 1,22%
Azioni Unicredit 2718 0,73%
Azioni Enel ord 4000 4,12%
Azioni Eni 500 2,46%

LIQUIDITA' (EURO CC) 13,72%

Da non tecnico, mi sembra evidente che le banche (Intesa prima, Carige poi) li hanno gonfiati di prodotti della banca.
Sempre da non tecnico, mi sembra evidente una eccessiva esposizione su obbligazioni bancarie e titoli debito ita (circa il 90% di quando investito). Se va a picco uno, va a picco l'altro imho...
Consigli su come alleggerire la situazione? Pesao di vendere alcune obbligazioni Carige (verificato il prezzo di vendita, non è un bagno)...
Anche per diversificare il "rischio paese" girerei questi soldi in obbligazioni di paesi non Euro (loro hanno troppa paura delle azioni).

Ogni suggerimento è molto gradito; vorrei che i miei vecchietti riprendessero a dormire la notte

Grazie

Alex

[balcarlo]

Originalmente inviato da Gapak

Salve a tutti. Il mio primo post. Se sbaglio sezione o modalità me ne scuso con tutti.

In questi giorni i miei vecchi genitori, allarmati dalle notizie su default, etc. mi hanno chiesto di dare una occhiata ai loro investimenti e questa è la situazione che ho trovato (ho messo la percentuale del capitale investito sul totale):

CARIGE 1,75 3/5/12 4,59%
CARIGE TM 10/8/13 15,31%
CARIGE TM 22/11/13 4,59%
INTESA FORZA 5 31/5/14 3,06%
INTESA FORZA 5 31/11/2014 3,06%
CARIGE INDEX 31/10/14 1,53%
INTESA TOP 30 31/5/2015 1,53%
ENEL 3,5% 26/2/16 0,61%
ENEL TV 26/2/16 0,61%
CARIGE TV 10/8/17 3,06%

BOT 5/12 9,18%
CCT 1/3/14 6,12%
CCT EU 15/12/15 6,12%
BTP 1/2/19 18,37%

Azioni Generali 312 1,22%
Azioni Unicredit 2718 0,73%
Azioni Enel ord 4000 4,12%
Azioni Eni 500 2,46%

LIQUIDITA' (EURO CC) 13,72%

Da non tecnico, mi sembra evidente che le banche (Intesa prima, Carige poi) li hanno gonfiati di prodotti della banca.
Sempre da non tecnico, mi sembra evidente una eccessiva esposizione su obbligazioni bancarie e titoli debito ita (circa il 90% di quando investito). Se va a picco uno, va a picco l'altro imho...
Consigli su come alleggerire la situazione? Pesao di vendere alcune obbligazioni Carige (verificato il prezzo di vendita, non è un bagno)...
Anche per diversificare il "rischio paese" girerei questi soldi in obbligazioni di paesi non Euro (loro hanno troppa paura delle azioni).

Ogni suggerimento è molto gradito; vorrei che i miei vecchietti riprendessero a dormire la notte

Grazie

Alex

Ciao Alex.......credo che quello dei tuoi sia simile al portafoglio di tantissimi altri risparmiatori, anzi molte scadenze sono relativamente brevi e la perdita teorica in conto capitale dovrebbe essere modesta, sinceramente in questo periodo di turbolenze la cosa migliore è quella di stare fermi, per evitare una perdita eventuale e secondo me molto improbabile futura si va incontro ad una perdita certa vendendo in fretta e furia per paura.......oltre ai titoli di stato i bonds sono di primarie banche italiane e le azioni di ottime blue chips.....se la ricetta Monti darà i suoi frutti speriamo che i timori di questi giorni siano solo un brutto ricordo......

[marvenu1982]

A parte l'eccessiva concentrazione sul sistema Italia, devo dire che secondo me sia come emittenti che come distribuzione delle scadenze nn mi sembra assolutamente un ptf. da buttare. Per apportare qualche ritocco a questo punto concordo nel liquidare qulcosa di Carige e punterei a diverisficare un pò su qualche corporate europeo (tipo PSA o Renault) e/o magari su un ETF bond emergenti in $ o in valute locali..con la liquidità (13%), se non necessaria per le spese correnti e se si desidera vista la situazione attuale approfittare di eventuali rimbalzi (aumentando però di conseguenza l'asticella del rischio), valuterei un ingresso magari graduale su qualche fondo/etf azionario tipo sull'S&P500 o anche qui sugli emerging mkt..
Ai prezzi attuali tralescerei cmq Bund o sovranazionali vari dove entrandoci avresti subito una perdita secca reale...

[Gapak]

Grazie ragazzi.
Da utente abituale di altri forum, è sempre molto bello vedere la disponibilità reciproca e disinteressata degli utenti.

Volendo vedere il lato positivo di questo momento difficile, sarà l'occasione per me, dopo aver studiato soprattutto macro teorica all'università, di dedicarmi allo studio di opzioni più pratiche e "spendibili"

[luiss1970]

Alcuni utenti più esperti di me possono darti migliori consigli, ma pare che ci siano alcune obbligazioni valide tipo General Electric, Bei, BOFA, M.L,
Io sono molto liquido, a parte 20 mila euro in 4 BTPI, 8 mila in 2 cct e 15 mila in Mediobanca inflazione nov. 2012 e Intesa 2014....